Známe-li stav peněžních prostředků na počátku období M0 a na konci období M1, potom lze peněžní tok vyjádřit rozdílem
Δ M = M1 – M0
kde veličina M představuje peněžní tok. Tato veličina může být kladná nebo záporná. Kladná bude, pokud došlo v průběhu období k nárůstu peněžních prostředků a záporná, pokud stav peněžních prostředků klesl.
Peněžní toky plynou podniku ze tří oblastí jeho činnosti:
1. cash flow z provozní činnosti
2. cash flow z investiční činnosti
3. cash flow z finanční činnosti
Podniky zpracovávají peněžní toky, k nimž v průběhu účetního období došlo, do přehledu o peněžních tocích (výkaz cash flow). Tento výkaz je povinnou součástí přílohy a tedy i účetní závěrky pro obchodní společnosti, kterým plyne ze zákona o účetnictví povinnost předložit svou účetní závěrku k ověření auditorovi.
Význam výkazu cash flow v tržních podmínkách spočívá v interní a externí analýze pozice firmy a jejich změn. Protože peněžní toky zachycené ve výkazu cash flow jsou výslednicí podnikových investičních a rozhodovacích procesů, analýza těchto toků umožňuje posoudit kvalitu finančního a provozního řízení podniku.
Žádné komentáře:
Okomentovat